国电电力：资产评估报告

国电电力：资产评估报告

　　国电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 拟 以 持 有

　　的宁 东 环 保 建 材 分 公 司 净 资 产 对 国 电 宁 夏 英 力 特

　　宁东煤基化学有限公司增资项目

　　资 产 评 估 报 告

　　中联评报字[2012]第 837 号

　　中联资产评估集团有限公司

　　二O一二年十一月十一日

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　目录

　　注册资产评估师声明 ........................................................................................1

　　摘要 .........................................................................................................2

　　资 产 评 估 报 告 ...........................................................................................4

　　一、委托方、被评估单位和业务约定书约定的其他评估报告使用者 4

　　二、评估目的 ............................................................................................8

　　三、评估对象和评估范围 ........................................................................8

　　四、价值类型及其定义 .......................................................................... 11

　　五、评估基准日 ...................................................................................... 11

　　六、评估依据 .......................................................................................... 11

　　七、评估方法 ..........................................................................................15

　　八、评估程序实施过程和情况 ..............................................................19

　　九、评估假设 ..........................................................................................20

　　十、评估结论 ..........................................................................................22

　　十一、特别事项说明 ..............................................................................23

　　十二、评估报告使用限制说明 ..............................................................23

　　十三、评估报告日 ..................................................................................25

　　备查文件目录 .............................................................................................27

　　中联资产评估集团有限公司

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　注册资产评估师声明

　　一、我们在执行本资产评估业务中，遵循相关法律法规和资产评

　　估准则，恪守独立、客观和公正的原则;根据我们在执业过程中收集

　　的资料，评估报告陈述的内容是客观的，并对评估结论合理性承担相

　　应的法律责任。

　　二、评估对象涉及的资产、负债清单由委托方、被评估单位申报

　　并经其签章确认;所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用

　　评估报告是委托方和相关当事方的责任。

　　三、我们与评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系;

　　与相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏

　　见。

　　四、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调

　　查;我们已对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关

　　注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验，并对已

　　经发现的问题进行了如实披露，且已提请委托方及相关当事方完善产

　　权以满足出具评估报告的要求。

　　五、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假

　　设和限定条件的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明

　　的假设、限定条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。

　　中联资产评估集团有限公司第1页

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　国电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 拟 以 持 有

　　的 宁 东 环 保 建 材 分 公司 净 资 产 对国 电 宁 夏 英 力 特

　　宁东煤基化学有限公司增资项目

　　资产评估报告

　　中联评报字[2012]第 837 号

　　摘要

　　中联资产评估集团有限公司接受国电英力特能源化工集团股份有

　　限公司和中国石化长城能源化工有限公司的共同委托，就国电英力特能

　　源化工集团股份有限公司拟以持有的宁东环保建材分公司净资产对国

　　电宁夏英力特宁东煤基化学有限公司增资之经济行为，对所涉及的宁东

　　环保建材分公司的净资产在评估基准日的市场价值进行了评估。

　　评估基准日为 2012 年 10 月 31 日。

　　评估对象为国电英力特能源化工集团股份有限公司宁东环保建材

　　分公司申报的净资产，评估范围为国电英力特能源化工集团股份有限公

　　司宁东环保建材分公司在基准日申报的全部资产及相关负债，包括流动

　　资产和非流动资产等资产及相应负债。

　　本次评估的价值类型为市场价值。

　　本次评估以持续使用和公开市场为前提，结合评估对象的实际情

　　况，综合考虑各种影响因素，采用资产基础法对国电英力特能源化工集

　　团股份有限公司宁东环保建材分公司进行整体评估，出具评估结论。

　　经实施清查核实、实地查勘、市场调查和询证、评定估算等评估程

　　中联资产评估集团有限公司第2页

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　序，得出国电英力特能源化工集团股份有限公司宁东环保建材分公司在

　　评估基准日 2012 年 10 月 31 日的评估结论如下：

　　资产账面价值 6，508.02 万元，评估值 6，521.09 万元，评估增值 13.07

　　万元，增值率 0.2%。

　　负债账面价值 6，508.02 万元，评估值 6，508.02 万元，无增减值。

　　净资产账面价值 0.00 万元，评估值 13.07 万元，评估增值 13.07 万

　　元。

　　即在评估基准日，国电英力特能源化工集团股份有限公司宁东环保

　　建材分公司的净资产价值为人民币 13.07 万元。

　　在使用本评估结论时，特别提请报告使用者使用本报告时注意报告

　　中所载明的特殊事项以及期后重大事项。

　　根据国有资产评估管理的相关规定，资产评估报告须经备案后使

　　用，经备案后的评估结果使用有效期一年，自评估基准日 2012 年 10 月

　　31 日起，至 2013 年 10 月 30 日止。超过一年，需重新进行评估。

　　以上内容摘自资产评估报告，欲了解本评估项目的全面情况，请认

　　真阅读资产评估报告全文。

　　中联资产评估集团有限公司第3页

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　国电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 拟 以 持 有

　　的 宁 东 环 保 建 材 分 公司 净 资 产 对国 电 宁 夏 英 力 特

　　宁东煤基化学有限公司增资项目

　　资产评估报告

　　中联评报字[2012]第 837 号

　　国电英力特能源化工集团股份有限公司：

　　中国石化长城能源化工有限公司：

　　中联资产评估集团有限公司接受贵单位的共同委托，根据有关法律

　　法规和资产评估准则，采用资产基础法，按照必要的评估程序，对国电

　　英力特能源化工集团股份有限公司拟以持有的国电英力特能源化工集

　　团股份有限公司宁东环保建材分公司(以下简称“宁东环保建材分公

　　司”)的净资产对国电宁夏英力特宁东煤基化学有限公司增资之经济行

　　为所涉及的宁东环保建材分公司净资产在评估基准日 2012 年 10 月 31

　　日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况报告如下：

　　一、委托方、被评估单位和业务约定书约定的其他评估报告使用者

　　本次资产评估的委托方为国电英力特能源化工集团股份有限公司

　　和中国石化长城能源化工有限公司，其中国电英力特能源化工集团股份

　　有限公司为产权持有单位;被评估单位为国电英力特能源化工集团股份

　　有限公司宁东环保建材分公司。

　　(一)委托方概况

　　1、委托方之一：国电英力特能源化工集团股份有限公司

　　中联资产评估集团有限公司第4页

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　企 业 名 称：国电英力特能源化工集团股份有限公司(简称：英

　　力特集团公司)

　　住所：银川市高新技术开发区 2 号办公楼

　　法定代表人 ：冯树臣

　　公 司 类 型：股份有限公司(非上市、国有控股)

　　注 册 资 本：捌亿玖仟壹佰叁拾柒万陆仟零肆拾玖圆整

　　经营范围：向化工、煤炭、电力、冶金、建材、物流、商业贸易、

　　证券领域的投资，房屋、设备租赁。

　　英力特集团公司成立于 2000 年 6 月，原名“宁夏英力特电力集团

　　股份有限公司”。国电电力重组前，注册资本 2.4441 亿元，实际控制人

　　宁夏电力公司持有 17.79%的股权， 14 家企业法人(为厂网分开前宁夏

　　电力公司所属发、供电企业的多经企业)持有 16.29%，自然人股东持

　　有 65.92%。2003 年以前主要经营电力公司退役的小火电机组。2003 年

　　6 月，因收购上市公司民族化工使主营业务拓展到化工领域，是宁夏电

　　力公司省公司层面的多经企业，也是国家电网系统以鲁能为代表的六家

　　经营得比较好、发展比较快的电力多经企业之一。

　　2009 年年初，国电电力注资 12.66 亿元持有 51%股权成为控股股东

　　后，公司注册资本增加到 4.99 亿元，名称变更为“国电英力特能源化工

　　集团股份有限公司”。2010 年底国电集团受让公司其它股东 48.9%股份，

　　国电实际持有公司股份达到 99.9%。2011 年末至 2012 年 10 月，国电集

　　团和国电电力对其三次增资，增资后公司注册资本达到捌亿玖仟壹佰叁

　　拾柒万陆仟零肆拾玖元整。

　　公司主要从事氯碱化工、煤基精细化工、盐化工、煤炭、电力、冶

　　金等领域的投资、建设及运营。目前主要生产氯碱化工产品，主要产品

　　产能为：聚氯乙烯树脂 27.5 万吨、特种聚氯乙烯树脂 4 万吨、烧碱 21

　　中联资产评估集团有限公司第5页

　　国 电 英 力 特 能 源 化 工 集 团 股 份 有 限 公 司 宁 东 环 保 建 材 分 公 司 增 资 项 目 资产评估报告

　　万吨、电石 50 万吨;权益发电容量 147.6 万千瓦。截止 2012 年 9 月末，

　　公司总资产 171 亿元，净资产 54 亿元，拥有全资子公司 5 个，控股子

　　公司 4 个，其中英力特化工股份有限公司为上市公司(股票代码：

　　000635)，参股公司 5 个。公司本部目前设臵十一个部门一个技术研发

　　中心。

　　2、委托方之二：中国石化长城能源化工有限公司

　　企 业 名 称：中国石化长城能源化工有限公司(以下简称：长城

　　公司)

　　住所：北京市北京经济技术开发区科创十四街 99 号 33 座

　　D 栋二层 2115 号(集中办公区)

　　法定代表人 ：戴厚良

　　注 册 资 本：贰拾亿元整